普通會員
fishlove2001 (Jasonyan)
rbenabled
avatar
58.176.36.122
金錢: 2394.26
帖數: 3047
GP: 224
LV: 56
交易所: 2860000.00

珀麗酒店1189 升2倍資料整合區 (淨現金8.65億 VS 市值4億, 賣殼) 人氣: 12108 回覆: 51


http://hkstockinvestment.blogspot.hk/2013/12/1189.html

潛在現金牛 - 珀麗酒店 (1189)
早於6月底時,自己曾介紹過珀麗酒店,因該股當時宣佈將出售北京珀麗酒店,並將套現一筆資金及為公司帶來厚利。今日再寫珀麗酒店,只因不只該交易已完成,並且公司再於上月初宣佈出售"九龍珀麗酒店"六成權益予邵氏,如果交易落實的話,珀麗酒店將不只是一隻資產大折讓股,更是一隻現金牛,其所持現金淨值將遠超目前市值!

先說說落實第一單交易 - 出售北京珀麗酒店後,根據其中期業績及相關通告所披露的數據,珀麗酒店的總現金值將增至約9.75億元,同時銀行總負債是8.9億元,即公司將持有淨現金約0.85億元;而資產淨值是20.4億元左右。

如果第二單交易 - 出售"九龍珀麗酒店"六成權益予邵氏 也落實的話,該單交易將為珀麗酒店帶來7.8億元的現金收入,而且公司將因此獲利約4.55億元,亦即是說,假設其它情況不變,珀麗酒店將持有淨現金8.65億元,而資產淨值將增至約25億元。

今日珀麗酒店已大升12%,即使如此,珀麗酒店目前的市值也只是3.35億元,比其將可能持有的淨現金值8.65億元折讓61%,更比其可能的資產淨值25億元大幅折讓86.7%!

我自己買珀麗酒店有兩大原因:1. 派高息的憧憬;2. 可能賣殼。

先說說派高息的憧憬,珀麗酒店其實早於2010年度曾因出售資產而令該年度錄得盈利4.68億元,並派息0.1元;這次連環出售資產,套現大筆現金及可能獲利高達10億元,再度派特別息的機會甚高。大家如果再看看殼王同系股份,包括德祥地產(00199)、德祥企業 (00372) 及保華集團 (00498),近兩年都大派股息,令人懷疑該系是否想"洗底",還是因為殼王於2011年斥巨資買入TVB (00511)後,已是財政拮据,故需要靠旗下上市公司派息來接濟?如勿論是基於何種原因,持有大量現金的珀麗酒店派高息機會是甚高的,當然我們不能排除另一可能性:通過購買大股東資產而將公司的現金輸送予殼王,如果很不幸出現這情況的話,大家一定要投票反對,因為關連交易的關係,大股東是不能投票的,故小股東絕對有機會去否決任何不合理的關連交易。

至於網友們提到殼王於珀麗酒店的持股不超過30%,會否令其沒有太大意欲派高息?大家可以查看德祥地產(00199)、德祥企業 (00372)及珀麗酒店的中央結算系統持股紀錄,看看有否察覺到一些異樣。由於純屬懷疑,並沒有確實証據,因此我也不明言,大家心照不宣。不過殼王在入主珀麗酒店後,曾經不斷在市場增持的,但當持股增加至29.72%後,就停止再增持,是否想迴避一旦持股超過30%將需要按例向其餘小股東提出全面收購建議?會不會有其他友好人士其實仍繼續於市場買貨?如果殼王持股真的只得29.72%的話,如此資產大折讓,會否引來大鱷狙擊?長期以來都沒有大鱷狙擊此股,而殼王又完全不擔心其此股量低的問題,看來是我們過份憂慮了。

最後,大股東有殼王的稱號,當知其擅長於買殼、賣殼。 珀麗酒店不斷套現資產後,會否成為現金牛之餘,也變身靚殼?這個憧憬比較長遠,但希望有機會在珀麗酒店重見殼王聞名已久的絕招。

註:以上所有論點純屬個人猜測,請網友們閱後自行思考、分析及評估箇中風險。


資產淨值25億元, 折讓50%, 值12.5 億元, 即 $1.9!
只計淨現金,亦值8.65億元, 即 $1.31!
普通會員
fishlove2001 (Jasonyan)
rbenabled
avatar
58.176.36.122
金錢: 2394.26
帖數: 3047
GP: 224
LV: 56
交易所: 2860000.00
熱烈慶祝 痴峰終於坐監喇~
此廣告由舊會員所買。想在這裡下廣告嗎? 請按我
根據代價789,200,000港元(假設毋須作出調整)及出售事項相關直接成本約10,000,000港元計算,出售事項之估計所得款項淨額約為779,200,000港元。所得款項淨額中約630,000,000港元須用於償還銀行貸款。本集團擬將餘額約149,200,000港元用於償還其他借貸及用作本集團之一般營運資金。
載入PDF: http://www.hkexnews.hk/listedco/listconews/SEHK/2013/1110/LTN20131110006_C.pdf 在新視窗開啟
*努力堅持,用心相信*
If you shed tears when you miss the sun, you also miss the stars.
1689 華禧控股 (淨現金,乾,高息,殻,順泰控股)
8207: 任德章,國退民進,市場化,互聯網金融
708: 楊生增持至75%,工廈折舊模型入賬低估
636: 追回Panalpina, DHL etc, 不忘利和經銷30倍PE 私有化
687: 唯一要小心像立信工業 ~fishlove2001
普通會員
fishlove2001 (Jasonyan)
rbenabled
avatar
58.176.36.122
金錢: 2394.26
帖數: 3047
GP: 224
LV: 56
交易所: 2860000.00
假設日陽東方貸款及東亞中國貸款之金額於增資協議日期至完成日期期間並無變動,視作出售事項之估計所得款項淨額約為663,000,000港元。本公司擬將所得款項淨額中(i)約300,000,000港元用於削減本公司之貸款及其他借貸;(ii)約300,000,000港元用於其他投資機會;及(iii)餘額約63,000,000港元用作本集團酒店經營業務之一般營運資金。於本公佈日期,本公司已物色若干潛在投資目標,惟本公司尚未與任何人士訂立正式或具法律約束力之協議。本公司將於適當時候根據上市規則之規定另行發表公佈。
載入PDF: http://www.hkexnews.hk/listedco/listconews/SEHK/2013/0605/LTN201306051236_C.pdf 在新視窗開啟
*努力堅持,用心相信*
If you shed tears when you miss the sun, you also miss the stars.
1689 華禧控股 (淨現金,乾,高息,殻,順泰控股)
8207: 任德章,國退民進,市場化,互聯網金融
708: 楊生增持至75%,工廈折舊模型入賬低估
636: 追回Panalpina, DHL etc, 不忘利和經銷30倍PE 私有化
687: 唯一要小心像立信工業 ~fishlove2001
普通會員
fishlove2001 (Jasonyan)
rbenabled
avatar
58.176.36.122
金錢: 2394.26
帖數: 3047
GP: 224
LV: 56
交易所: 2860000.00
董事會獲德祥企業集團有限公司(「德祥企業」)(透過其附屬公司於本公佈日期持有本公司全部已發行股本約29.76%)通知,彼等就出售德祥企業所持本公司權益之可能性獲第三方接觸(「可能出售事項」)。德祥企業通知有關可能出售事項之磋商處於初步階段,可能會或可能不會落實最終協議。
載入PDF: http://www.hkexnews.hk/listedco/listconews/SEHK/2013/1203/LTN201312031274_C.pdf 在新視窗開啟
*努力堅持,用心相信*
If you shed tears when you miss the sun, you also miss the stars.
1689 華禧控股 (淨現金,乾,高息,殻,順泰控股)
8207: 任德章,國退民進,市場化,互聯網金融
708: 楊生增持至75%,工廈折舊模型入賬低估
636: 追回Panalpina, DHL etc, 不忘利和經銷30倍PE 私有化
687: 唯一要小心像立信工業 ~fishlove2001
普通會員
fatlone168
rbenabled
avatar
101.78.225.253
金錢: 938.05
帖數: 2378
GP: 678
LV: 49
交易所:
魚兄

盤路比起前幾日有異樣...
普通會員
fatlone168
rbenabled
avatar
101.78.225.253
金錢: 938.05
帖數: 2378
GP: 678
LV: 49
交易所:
唔知關唔關你推事

just my observation....
普通會員
fishlove2001 (Jasonyan)
rbenabled
avatar
202.140.72.10
金錢: 2394.26
帖數: 3047
GP: 224
LV: 56
交易所: 2860000.00
fatlone1686樓提及
唔知關唔關你推事

just my observation....


All credit rest on wai gor, his introduction :)
*努力堅持,用心相信*
If you shed tears when you miss the sun, you also miss the stars.
1689 華禧控股 (淨現金,乾,高息,殻,順泰控股)
8207: 任德章,國退民進,市場化,互聯網金融
708: 楊生增持至75%,工廈折舊模型入賬低估
636: 追回Panalpina, DHL etc, 不忘利和經銷30倍PE 私有化
687: 唯一要小心像立信工業 ~fishlove2001
普通會員
fatlone168
rbenabled
avatar
101.78.225.253
金錢: 938.05
帖數: 2378
GP: 678
LV: 49
交易所:
fishlove20017樓提及
fatlone1686樓提及
唔知關唔關你推事

just my observation....


All credit rest on wai gor, his introduction :)


對, 我留意返呢隻嘢魚兄就在RF轉載

與其說隻股"可能"係你推郁, 不如講係隻股要郁而你SPOT到再分享

我開始都試過呢尐嘢, 基本上圖靚, 或, 做足功課/抄足功課, 好多股票係可以捉到

魚兄多謝你在RF既分享
普通會員
toby709
avatar
118.151.148.178
金錢: 33.30
帖數: 360
GP: 5
LV: 19
交易所:
魚兄我都入番少少跟跟
普通會員
danehill999
rbenabled
avatar
219.73.26.246
金錢: 5371.70
帖數: 161
GP: 0
LV: 13
交易所:
希望25號之前真係有好消息,自上一浪後,等了成3個月!!
普通會員
fatlone168
rbenabled
avatar
101.78.225.253
金錢: 938.05
帖數: 2378
GP: 678
LV: 49
交易所:
聽日開會決議「出售"九龍珀麗酒店"六成權益予邵氏"」

普通會員
ksir
avatar
115.132.4.7
金錢: 198.50
帖數: 190
GP: -55
LV: 14
交易所:
股東特別大會

本公司將於二零一四年三月五日(星期三)上午十時正假座香港銅鑼灣信德街8號香港珀麗酒
店33樓雙子廳舉行股東特別大會,以考慮並酌情批准該協議及據此擬進行之交易。召開股東特別大
會之通告載於本通函第SGM-1至SGM-3頁。無論 閣下能否出席股東特別大會,務請將隨附之代表
委任表格按照其上列印之指示填妥,並儘快交回本公司之香港股份過戶登記分處卓佳秘書商務有限
公司,地址為香港灣仔皇后大道東28號金鐘匯中心26樓,惟無論如何,最遲於股東特別大會或其任
何續會(視情況而定)指定舉行時間48小時前交回。填妥及交回代表委任表格後, 閣下仍可依願親
身出席股東特別大會或其任何續會(視情況而定),並於會上投票。
於股東特別大會上,批准該協議及據此擬進行之交易之決議案將以投票表決方式表決,本公
司將於股東特別大會結束後就股東特別大會之結果作出公佈。
普通會員
KelvinY
rbenabled
avatar
59.152.192.22
金錢: 197.55
帖數: 277
GP: 147
LV: 17
交易所: 1820000.00
但係點解市場無乜反應咁??
普通會員
winner3210
rbenabled
avatar
124.244.50.50
金錢: 8.60
帖數: 76
GP: -5
LV: 9
交易所:
比個莊壓住左嗎,,,,,你唔睇唔到走勢嗎?
普通會員
shshmok
avatar
1.36.187.97
金錢: 197.06
帖數: 204
GP: 0
LV: 15
交易所:
明日股東大會 有消息 股價有機會異動?
普通會員
narak_lol
avatar
112.120.167.160
金錢: 24.80
帖數: 271
GP: 10
LV: 17
交易所:
winner321014樓提及
比個莊壓住左嗎,,,,,你唔睇唔到走勢嗎?


唔識睇~請問點睇?
普通會員
narak_lol
avatar
120.88.228.15
金錢: 24.80
帖數: 271
GP: 10
LV: 17
交易所:
普通會員
danehill999
rbenabled
avatar
219.73.26.174
金錢: 5371.70
帖數: 161
GP: 0
LV: 13
交易所:
股價真係郁都唔郁,要等有好消息(派特別息)!!!
普通會員
narak_lol
avatar
112.120.167.160
金錢: 24.80
帖數: 271
GP: 10
LV: 17
交易所:
danehill99918樓提及
股價真係郁都唔郁,要等有好消息(派特別息)!!!


今日仲倒跌~未能理解 smiley
普通會員
narak_lol
avatar
112.120.167.160
金錢: 24.80
帖數: 271
GP: 10
LV: 17
交易所:
普通會員
danehill999
rbenabled
avatar
219.73.26.174
金錢: 5371.70
帖數: 161
GP: 0
LV: 13
交易所:
盈利預告~顯著溢利!! 同發盈喜有無分別??smileysmiley
普通會員
narak_lol
avatar
112.120.167.160
金錢: 24.80
帖數: 271
GP: 10
LV: 17
交易所:
danehill99921樓提及
盈利預告~顯著溢利!! 同發盈喜有無分別??smileysmiley


沒有啦~~我懶所以重用通告的字眼smiley
普通會員
danehill999
rbenabled
avatar
219.73.26.174
金錢: 5371.70
帖數: 161
GP: 0
LV: 13
交易所:
派埋特別息就真係smileysmileysmileysmiley
narak_lol : 哈哈我都好想! (2014年3月7日)
普通會員
fishlove2001 (Jasonyan)
rbenabled
avatar
202.140.108.62
金錢: 2394.26
帖數: 3047
GP: 224
LV: 56
交易所: 2860000.00
danehill99923樓提及
派埋特別息就真係smileysmileysmileysmiley


一定冇
*努力堅持,用心相信*
If you shed tears when you miss the sun, you also miss the stars.
1689 華禧控股 (淨現金,乾,高息,殻,順泰控股)
8207: 任德章,國退民進,市場化,互聯網金融
708: 楊生增持至75%,工廈折舊模型入賬低估
636: 追回Panalpina, DHL etc, 不忘利和經銷30倍PE 私有化
687: 唯一要小心像立信工業 ~fishlove2001
普通會員
narak_lol
avatar
112.120.167.160
金錢: 24.80
帖數: 271
GP: 10
LV: 17
交易所:
fishlove200124樓提及
danehill99923樓提及
派埋特別息就真係smileysmileysmileysmiley


一定冇


哦希望坐定定等升可以吧~~smiley
普通會員
danehill999
rbenabled
avatar
219.73.26.174
金錢: 5371.70
帖數: 161
GP: 0
LV: 13
交易所:
呢隻真係呆到無人有!!
普通會員
winner3210
rbenabled
avatar
124.244.50.50
金錢: 8.60
帖數: 76
GP: -5
LV: 9
交易所:
有莊壓住, 唔係點解有好消息都升唔上, 仲倒跌!
普通會員
ksir
avatar
183.179.59.6
金錢: 198.50
帖數: 190
GP: -55
LV: 14
交易所:
莊為什麼要壓住?
普通會員
小文
avatar
59.149.11.106
金錢: 0.00
帖數: 17
GP: -5
LV: 5
交易所:
小注支持... 未知要坐幾耐...
普通會員
winner3210
rbenabled
avatar
124.244.50.50
金錢: 8.60
帖數: 76
GP: -5
LV: 9
交易所:
星期五公佈業績! 希望有驚喜!
訪客
Guest (IP: 54.162.107.122) avatar
(提示:如要觀看隱藏內容, 按此回到第一頁)
此版不容許訪客發貼, 請先登入。

Home RealBlog Stock Endless Choice Fancy Buzz Gloomy Sunday ZKIZ Wiki RealWidgets

geo stats
Powered by RealForum
Paged in 46.5ms (Q=10 + R=5) @ 2017-9-26 11:39 AM Asia/Hong_Kong
Archiver | 廣告聯繫: abbychau (at) gmail.com